Рентабельність проданих товарів продукції роботи послуг. Що таке рентабельність простою мовою. Рентабельність реалізованої продукції за собівартістю

ВИЗНАЧЕННЯ

Рентабельність реалізованої продукціївизначається за вибраний проміжок часу, при цьому одиниця виміру показника – відсотки.

Існує загальна формула рентабельності продукції (реалізації):

Ррп = (П / В) * 100%,

де Рп - рентабельність продукції,

П - прибуток компанії,

В - сума виручки за реалізацію продукції.

Рентабельність реалізованої продукції за собівартістю

Крім показника виручки, рентабельність реалізованої продукції може розраховуватися за собівартістю:

Ррп = (П / С) * 100%,

де Ррп - рентабельність реалізованої продукції,

П - прибуток компанії,

С – собівартість.

Що показує рентабельність реалізованої продукції

При обчисленнях за формулою рентабельності продукції визначається коефіцієнт, що показує ту частину прибутку, яка буде припадати на кожен зароблений 1 рубль реалізованої продукції. Значення, що визначається за формулою рентабельності продукції, що реалізується, буде різним для компаній різних галузей, асортименту та конкурентних стратегій.

Найпоширенішими видами рентабельності реалізованої продукції є:

• Рентабельність за валовим прибутком, що показує кількість відсотків валового прибутку, що знаходиться в кожному рублі реалізованої продукції;
• Операційна рентабельність, що показує частку прибутку, яка посідає кожен рубль, одержуваний з виручки після сплати податкових платежів і процентов;
• Чиста рентабельність продажів, що відображає частку чистого прибутку, що відноситься до кожного заробленого рубля.

Визначення рентабельності реалізованої продукції дає змогу вдосконалення цінової політики будь-якої компанії, зокрема витрат, які стосуються комерційної діяльності.

Види рентабельності реалізованої продукції

Розраховуючи рентабельність продукції, що реалізується, економісти використовують відповідні види прибутку. З цієї причини можна виділити різноманітні варіанти формули рентабельності продукції, що реалізується.

Визначимо поширені види рентабельності реалізації (продажу) продукції:

• Рентабельність реалізації за валовим прибутком, що розраховується приватним від поділу валового прибутку на виручку у процентному співвідношенні:

Ррп (по ВП) = (Пвал / В) * 100%

• Операційна рентабельність, що обчислюється розподілом прибутку (до сплати всіх податків) на виручку у процентному співвідношенні:

Ррп(по ОП)=(Поп/В)*100%

• Рентабельність реалізації продукції з чистого прибутку, яка розраховується розподілом чистого прибутку на виручку у відсотковому співвідношенні:

Ррп(за ПП)=(Пч/В)*100%

Значення рентабельності реалізованої продукції

Рентабельність реалізованої продукції найчастіше називають нормою прибутковості, оскільки вона вказує питому вагу прибутку на суму виручки.

Формула рентабельності продукції, що реалізується, показує, що якщо рентабельність продаж зменшується, то відбувається зменшення конкурентоспроможності продукції і падіння попиту на неї. У цьому випадку керуючі особи підприємства повинні здійснити заходи, що сприяють стимуляції попиту, максимізації якості товару, що реалізується, або почати завоювання нової ринкової ніші.

При виявленні тенденцій зміни рентабельності продукції, що реалізується протягом часу, виділяють звітний і базисний період. Базисними показниками є показники минулих років (1 року), переважно тих, у яких підприємство отримувало максимальну прибыль. Показники базисного періоду необхідні у порівнянні показника рентабельності реалізованої продукції за звітний період з коефіцієнтом, прийнятим як основу.

Приклади розв'язання задач

ПРИКЛАД 1

ПРИКЛАД 2

Завдання	Знайти операційну рентабельність реалізованої продукції за показниками, які взяті з форми № 2 («Звіт про прибутки та збитки»): Прибуток до сплати податків - 15500 тис. рублів, Виторг періоду – 30 150 тис. рублів.
Рішення	Формула рентабельності реалізованої продукції з операційного прибутку розраховується за такою формулою: Ррп(по ОП)=(Поп/В)*100% Ррп(по ОП)=(15 500/30 150)*100%= 51,4 % Висновок.Рентабельність з операційного прибутку відбиває кількість прибутку перебуває у кожному вирученому рублі (без платежів за відсотками і податках), тому після сплати всіх податкових платежів, кожен карбованець виручки міститиме 51,4 прибутку.
Відповідь	Ррп (за ОП) = 51,4%

Кожен підприємець-початківець шалено радіє, отримавши перші сходи своїх праць, і це цілком справедливо. - нелегкий шлях, що вимагає великих витрат у всіх сенсах цього слова. Чому ж деяких із них осягає подальше розчарування? Адже ідея відмінна, продукція користується попитом, обладнання налаштоване, і персонал уже навчився працювати? А проблема в тому, що виробничі витрати постійно перевищували прибуток від продажу, і початковий капітал розтанув як айсберг в Африці.

Головним результатом діяльності будь-якого підприємства була і залишається. Досягнення цього показника залежить від багатьох факторів:

1. Доходів від продажу продукції, що виготовляється (або послуг підприємства).
2. Витрат на виробництво: комунальні рахунки, виплати та відсотки за кредитами, податкові зобов'язання, матеріали та обладнання, виплати співробітникам та субпідрядникам тощо.

Рентабельність підприємства дозволяє оцінювати ефективність його діяльності і складається із сумарного результату рентабельностей:

• Продаж (реалізації продукції), якщо організація виробляє товари в асортименті, необхідно розраховувати рентабельність по кожному виду продукції.
• , Тут мається на увазі вся власність підприємства (транспорт, нерухомість, обладнання тощо) без урахування позикових коштів та боргових зобов'язань.
• Власного капіталу.
• Інвестицій та кредитів.

Крім виробництва та реалізації продукції компанія може займатися виконанням будь-яких інших робіт: наданням послуг, інвестуванням або бути позичальником. Будь-яка з цих операцій приноситиме доходи або підвищуватиме витрати, які у свою чергу відбиваються на рентабельності організації. Тому дуже важливо оцінювати кожен із цих доданків окремо, що дозволить виявити слабкі сторони та своєчасно підкоригувати ситуацію.

Рентабельність продажів залежить від багатьох факторів:

• товарної одиниці, витрат за виробництво
• Покупницької активності та попиту на продукцію
• Конкурентоспроможності, якості та привабливості товару для споживача
• Цінової політики та ринкової вартості товарної одиниці

Ця величина обчислюється у відсотках і показує, скільки прибутку отримала організація за певний період часу з кожного рубля, витраченого на виробництво та реалізацію тієї чи іншої продукції. Також цей фінансовий показник є оцінкою ефективного управління підприємством, адже отримання прибутку залежить від правильних рішень керівництва.

Формула розрахунку та основні показники

Отже, у процесі своєї діяльності підприємство витрачає ресурси, а результаті отримує прибуток. Ставлення прибутку до витрат є коефіцієнтом рентабельності підприємства. Що ж до рентабельності реалізованої продукції (продажів), вона визначається за такою формулою:

Де РРП – коефіцієнт рентабельності продажів, ПП – прибуток за продажів, СБС – собівартість проданого товару.

Правильність і точність розрахунків у тому, які види прибутків і собівартості у яких включены. Також необхідно чітко визначити період, за який проводитиметься розрахунок. Якщо прибуток буде підраховано за один місяць, а витрати за інший, то отриманий результат буде некоректним та марним.

Використовувати в підрахунках чистий прибуток підприємства буде не зовсім правильно, якщо компанія отримує доходи від кількох видів діяльності, і не кожен із них має відношення до реалізації продукції. У разі необхідно брати за основу лише прибуток від продажу, яку неважко знайти в . Якщо потрібно визначити коефіцієнт рентабельності реалізації певної товарної групи чи виду, доведеться порахувати виторг від продажів за вибраний період саме для конкретної категорії продукції.

Тепер варто визначитися із собівартістю. Цей показник має дві основні форми: виробнича та повна.

Виробнича собівартість складається лише з витрат за виготовлення продукції (сировину, матеріали та інші ресурси), але у реалізацію сюди не ставляться. Оперувати цією цифрою теж дуже правильно, оскільки отриманий результат буде підвищений і мало актуальний. У розрахунках слід спиратися на повну собівартість, що складається з витрат і виробництво, і реалізацію.

Від вибору правильних основних показників залежатиме точність і достовірність результату, через які аналіз та подальші підрахунки втрачають сенс.

Приклади розрахунку та висновки

Для повнішого сприйняття даної інформації слід розглянути наочний: компанія займається виробництвом шоколаду та цукерок. Виручка від продажу за вибраний період склала 560000 рублів, повна собівартість, включаючи всі витрати - 243000 рублів. Необхідно розрахувати рентабельність реалізованої продукції.

На початку, слід визначити прибуток від продажів, при цьому від виручки слід відібрати витрати: 560000-243000 = 317000 р. Далі обчислюємо коефіцієнт рентабельності продажів: 317000/243000 = 1,3045, округляємо результат до сотих, виходить 1,30.

Щоб визначити кількість прибутку з кожного карбованця за продану продукцію, цей множиться на 100, 1,3 * 100 = 130 (копійок). Виходить, кожен витрачений карбованець приносить 1рубль 30 копійок прибутку підприємства. Це можна вважати дуже добрим результатом.

Тепер приклад детальнішого підрахунку. Компанія випускає плитковий шоколад, цукерки в коробках та вагові.

Рентабельність кожної товарної групи за кожен витрачений рубль відповідно: 0,86р., -0,34р., 0,78р. Виходить, що виробництво цукерок у коробках є збитковим для підприємства і його слід припинити або переглянути: підвищити ринкову вартість, скоротити витрати і т.д. Іноді керівництво фірми приймає рішення про проведення рекламних акцій, тобто витрати на певний час збільшуються, але згодом спостерігається позитивна динаміка.

Порогом рентабельності вважається показник, що дорівнює нулю, коли витрати покриваються, але прибутку підприємство не отримує. Подібна тенденція й у фірм – новачків, чия продукція ще користується високим попитом, вкладення ще окупилися і є стала потреба у витратах рекламу. Якщо протягом тривалого часу цей показник залишається нульовим чи негативним, слід аналізувати ситуацію та виявляти слабкі сторони.

Аналіз рентабельності продажів

Для коефіцієнта рентабельності реалізованої продукції немає нормативних рамок. Цей фінансовий показник визначається у порівнянні:

• З продажами фірм – конкурентів
• З попередніми показниками та динаміки в цілому
• Відповідності раніше складеним прогнозам та планам

Конкурентоспроможність завжди була запорукою успішного бізнесу. Досягти хороших результатів на сучасному ринку без огляду на конкурентів практично неможливо. З цією метою проводяться регулярні моніторинги певних товарних груп. Основні методи підтримки конкурентоспроможності:

• Гнучка цінова політика. Надмірно завищена вартість призводить до зниження купівельного попиту, а занижена не принесе прибутку. Дуже важливо знайти тут золоту середину, щоб утриматися на плаву серед конкурентів.
• Постійний контроль за якістю продукції. Не зважаючи на це питання можна розгубити всіх клієнтів і замовників.
• Привабливість товару для покупця. Тут усі засоби хороші: барвиста практична упаковка, якісна реклама тощо. Багато компаній надають торговим точкам обладнання для своєї продукції, щоб представляти її у найбільш вигідному світлі для споживача.

Досить нестійкий фінансовий показник, який слід постійно контролювати. Найпростіше аналізувати ситуацію за допомогою графіків або таблиці, куди вносяться дані за кожен звітний період, це дозволить швидко та наочно відстежити динаміку рентабельності.

Якщо цей фінансовий показник схильний до зниження і не відповідає заздалегідь розробленим планам, необхідно виявляти причини такої тенденції та вживати заходів щодо їх усунення. Способи можуть бути найрізноманітнішими, проте мають два основні напрямки: знизити витрати та збільшити прибуток.

Рентабельність реалізованої продукції є основним показником, що оцінює діяльність підприємства. Цей аспект важливий як для власника підприємства, так і для інвесторів, кредиторів і бізнес-партнерів, тому стежити за ним потрібно постійно і дуже ретельно.

Напишіть своє питання у форму нижче

Вітаю! Сьогодні поговоримо про рентабельність, що це таке та як її розрахувати.спрямовано отримання прибутку. Оцінити правильність роботи та ефективність застосовуваних методів менеджменту можна за допомогою деяких параметрів. Один із найбільш оптимальних та інформативних – це рентабельність підприємства. Для будь-якого підприємця розуміння цього економічного показника – можливість оцінити правильність витрати ресурсів на підприємстві та скоригувати подальші дії у всіх напрямках.

Навіщо розраховувати рентабельність

У багатьох випадках фінансова рентабельність підприємства стає ключовим показником аналізу діяльності бізнес-проекту, який допомагає зрозуміти, наскільки добре окупаються вкладені в нього кошти. Правильно розраховані показники за декількома факторами та статтями використовуються підприємцем для при ціноутворенні на послуги або товари для загального аналізу на робочому етапі. Вони вираховуються у відсотках або використовуються у формі числового коефіцієнта: що більше число, то вища рентабельність роботи підприємства.

Крім цього, розраховувати коефіцієнти рентабельності підприємства необхідно у таких виробничих ситуаціях:

• Для прогнозу можливого прибутку, який підприємство зможе отримати у наступному періоді;
• Для порівняльного аналізу із конкурентами над ринком;
• Для обґрунтування великих інвестиційних вкладень, допомагаючи потенційному учаснику угоди визначити прогнозовану віддачу майбутнього проекту;
• Під час визначення реальної ринкової вартості фірми під час передпродажної підготовки.

Розрахунок показників нерідко використовується при кредитуванні, отриманні позик чи участі у спільних проектах, освоєнні нових видів продукції.

Рентабельність підприємства

Відкинувши наукову термінологію, можна позначити поняття:

Рентабельність підприємства як один із головних економічних показників, який добре характеризує прибутковість від праці підприємця. Його розрахунок допоможе зрозуміти наскільки вигідним є обраний проект чи напрямок.

У процесі виробництва чи продажів використовується безліч ресурсів:

• Трудові (наймані працівники, персонал);
• економічні;
• Фінансові;
• природні.

Їхня раціональна і правильна експлуатація повинна приносити прибуток і постійний дохід. Багатьом підприємств аналіз показників рентабельності може бути оцінкою ефективності роботи за певний (контрольний) проміжок часу.

Простими словами, рентабельність бізнесу - це співвідношення між витратами на процес виробництва та отриманого в результаті прибутку. Якщо після періоду (кварталу чи року) бізнес-проект дав прибуток, його називають рентабельним і вигідним для власника.

Для проведення правильних розрахунків та прогнозування показників у подальшій діяльності необхідно знати та розуміти фактори, що різною мірою впливають на рентабельність. Фахівці ділять їх на екзогенні та ендогенні.

Серед екзогенних виділяють:

• Податкову політику державі;
• Загальну кон'юнктуру ринку продажу;
• Географічне розташування підприємства;
• Рівень конкуренції над ринком;
• Особливості політичної ситуації у країні.

У багатьох ситуаціях на рентабельність та показники прибутку підприємства впливає його географічне положення, близькість до джерел сировини чи клієнтів-споживачів. Величезне впливає ситуація на фондовому ринку та коливання валютних курсів.

Ендогенні або внутрішні виробничі фактори, що сильно впливають на рентабельність:

• Хороші умови праці для персоналу будь-якого рівня (що обов'язково позначається позитивно якості продукції);
• Ефективність логістики та маркетингової політики фірми;
• Загальна фінансова та управлінська політика керівництва.

Облік таких тонкощів допомагає досвідченому економісту зробити рівень рентабельності максимально вірним та реалістичним.

Факторний аналіз рентабельності підприємства

Для визначення ступеня впливу будь-яких факторів на рівень рентабельності всього проекту економісти проводять спеціальний факторний аналіз. Він допомагає визначити точну суму доходу, отриману під впливом внутрішніх факторів, і виражається простими формулами:

Рентабельність = (Прибуток від продукції/Собівартість продукції) * 100%

Рентабельність = ((Ціна продукції - Собівартість продукції) / Собівартість продукції)) * 100%

Зазвичай під час проведення такого фінансового аналізу користуються його трифакторною чи п'ятифакторною моделлю. Кількість означає кількість факторів, що використовуються в процесі підрахунку:

• Для трифакторної береться прибутковість виробленої продукції, показник фондомісткості та оборотності основних засобів;
• Для п'ятифакторної необхідно враховувати трудомісткість та матеріаломісткість, амортизацію, оборотність усіх видів капіталу.

В основі факторного розрахунку лежить поділ всіх формул та показників на кількісні та якісні, які допомагають вивчити розвиток компанії з різних сторін. Він показує певний взаємозв'язок: що вищий прибуток і фондовіддача від виробничих фондів підприємства, то вище його рентабельність. Він показує управлінцю взаємозв'язок між нормативами та результатами господарської діяльності.

Види рентабельності

У різних виробничих сферах чи видах бізнесу використовують специфічні показники рентабельності підприємства. Економісти виділяють три значні групи, які застосовуються практично повсюдно:

1. Рентабельність продукції чи послуг: за основу береться співвідношення отриманого чистого прибутку від проекту (або напряму у виробництві) та витрачених нею витрат. Його можна розрахувати як цілого підприємства, так одного конкретного товару;
2. Рентабельність всього підприємства: ця група включає безліч показників, які допомагають охарактеризувати все підприємство загалом. Її використовують для аналізу працюючого проекту потенційними інвесторами чи власниками;
3. Рентабельність активів: досить велика група різноманітних показників, які показують підприємцю доцільність та повноту використання певного ресурсу. Вони дозволяють визначити раціональність застосування кредитів, власних фінансових вливань чи інших важливих активів.

Аналіз рентабельності підприємства має проводитися як для внутрішніх потреб: це важливий етап перед великими інвестиційними проектами. Він може бути потрібний при наданні кредиту, а може стати відправною точкою для укрупнення або скорочення виробництва.

Реальну повну картину стан справ на підприємстві можна отримати при розрахунку та аналізі кількох показників. Це дозволить побачити ситуацію з різних сторін, зрозуміти причину зниження (або збільшення) витрат за будь-якими статтями. Для цього може знадобитися кілька коефіцієнтів, кожен з яких відображатиме певний ресурс:

1. ROA – рентабельність активів;
2. ROM – рівень рентабельності продукції;
3. ROS - рентабельність продажів;
4. ROFA – рентабельність основних засобів;
5. ROL-рентабельність персоналу;
6. ROIC-рентабельність інвестицій у підприємство;
7. ROE – рентабельність власного капіталу.

Це лише невелика кількість найпоширеніших коефіцієнтів. Для їх розрахунку достатньо цифр із відкритих джерел – балансу та додатків до нього, поточних звітів з продажу. Якщо необхідна передбачувана оцінка рентабельності бізнесу для запуску, дані беруться з маркетингового аналізу ринку подібної продукції чи послуг, доступних у загальному огляді звітів конкурентів.

Розрахунок рентабельності підприємства

Найбільшим та узагальненим показником є ​​рівень рентабельності підприємства. Для його розрахунку використовується лише бухгалтерська та статистична документація за певний період. У спрощеному варіанті формула рентабельності підприємства виглядає як:

Р = БП / СА * 100%

• Р – це основна рентабельність підприємства;
• БП - показник балансового прибутку. Він дорівнює різниці між отриманою виручкою та собівартістю (включаючи організаційні та управлінські витрати), але до вирахування податків;
• СА – сумарна вартість всіх оборотних та необоротних активів, виробничих потужностей та ресурсів. Вона береться з бухгалтерського балансу та додатків до нього.

Для розрахунку буде необхідна середньорічна вартість усіх матеріальних активів, амортизація яких застосовується у формуванні відпускної ціни послуги чи товари.

Якщо оцінка рентабельності підприємства буде невисокою, то слід вживати певних управлінських заходів для поліпшення ситуації. Можливо, буде потрібно коригування виробничих витрат, перегляд методів керівництва чи раціональності витрати ресурсів.

Як розрахувати рентабельність активів

Повний аналіз показників рентабельності підприємства неможливий без розрахунку ефективності використання різноманітних активів. Це наступний важливий етап, який допомагає оцінити, наскільки повно використовуються всі активи, зрозуміти їхній вплив на прибуток. Оцінюючи цього показника звертають увагу до його рівень. Низький свідчить, що капітал та інші активи недостатньо працюють, а високий підтверджує правильну тактику управління.

Фактично показник рентабельності активів (ROA) означає для економіста грошову суму, яка припадає на одну одиницю активів. Простими словами він показує фінансову віддачу бізнес-проекту. Розрахунок з усіх видів активів необхідно проводити з регулярністю. Це допоможе своєчасно визначити об'єкт, який не приносить віддачу чи користь, щоб реалізувати його, передати в оренду чи модернізувати.

В економічних джерелах формула розрахунку рентабельності активів виглядає як:

• Р – прибуток за аналізований період;
• А - середня величина за видами активів за цей же час.

Цей коефіцієнт входить до трійки найбільш показових та інформативних для керівника. Отримання значення менше нуля свідчить про роботу підприємства на збиток.

Рентабельність основних засобів

При розрахунку активів окремо виділяють коефіцієнт рентабельності основних засобів. До них відносять різні засоби праці, які безпосередньо чи опосередковано беруть участь у виробничому процесі без зміни первісної форми. Термін їх використання має перевищувати рік, а сума амортизації входить у собівартість послуг чи продукції. До таких основних засобів можна віднести:

• Будь-які будівлі та споруди, в яких розміщуються цехи, офіси, лабораторії чи склади;
• Устаткування;
• Великовантажні машини та навантажувачі;
• Офісні та робочі меблі;
• Легкові автомобілі та пасажирський транспорт;
• Дорогий інструмент.

Підрахунок рентабельності основних фондів покаже управлінцям, наскільки ефективна економічна діяльність бізнес-проекту та визначається за формулою:

R = (ПП/ОС) * 100%

• НП – чистий прибуток за певний період;
• ОС – вартість основних фондів.

Цей економічний показник є дуже важливим для комерційних виробничих підприємств. Він дає уявлення про частку прибутку, що припадає на один карбованець вкладених основних засобів.

Коефіцієнт безпосередньо залежить від прибутковості і не повинен бути меншим за нуль: це означає, що підприємство працює зі збитками і нераціонально використовує свої основні засоби.

Рентабельність реалізованої продукції

Цей показник є не менш важливим для визначення рівня прибутковості та успішності фірми. У міжнародній економічній практиці він позначається як ROM і обчислюється за такою формулою:

ROM=Чистий прибуток/собівартість

Отриманий коефіцієнт допомагає визначити ефективність від виробленої продукції. Фактично це співвідношення доходів від продажу та витрат на її виготовлення, фасування та реалізацію. Для економіста показник наочно демонструє, що у відсотковому вираженні принесе кожен витрачений рубль.

Зрозумілішим для новачків може бути алгоритм розрахунку показника рентабельності реалізованої продукції:

1. Визначається період, у якому необхідно проаналізувати показник (від місяця до року);
2. Прораховується загальна сума прибутку від продажу шляхом складання всіх доходів від послуг, продукції або товарів;
3. Визначається чистий прибуток (відповідно до бухгалтерського балансу);
4. Проводиться розрахунок показника за наведеною вище формулою.

Хороший аналіз буде включати порівняння рентабельності реалізованої продукції за кілька періодів. Це допоможе визначити спад чи підвищення доходів підприємства у динаміці. У будь-якому випадку можна провести більш глибокий розгляд щодо кожного постачальника, групи товарів або асортименту, опрацювати клієнтську базу.

Рентабельність продажів

Маржа чи рентабельність продажів є ще однією істотною характеристикою при ціноутворенні продукції чи послуги. Вона показує, скільки відсотків у загальній виручці посідає прибуток підприємства.

Існує формула, яка допомагає обчислити цей вид показника:

ROS = (Прибуток / Виторг) х 100%

Як основу розрахунку можуть застосовуватися різні види прибутку. Значення специфічні та різняться залежно від асортименту продукції, напрями діяльності підприємства та інших чинників.

Іноді фахівці називають рентабельність продажів нормою прибутковості. Це з здатністю демонструвати частку частки прибутку у загальній виручці від. Її також розраховують у динаміці, щоб простежити зміни за кілька періодів.

У короткостроковому періоді цікавішу картину може дати операційна рентабельність продажів, яку легко розрахувати за такою формулою:

Операційна рентабельність продажів = (Прибуток до оподаткування / Виручка) х 100%

Усі показники для розрахунків у цій формулі беруться зі «Звіту про прибуток та збитки», який додається до бухгалтерського балансу. Новий показник допомагає зрозуміти підприємцю, яка реальна частка виручки міститься у кожній грошовій одиниці його виручки після сплати всіх податків і зборів.

Такі показники можна вираховувати для невеликого підприємства, одного відділу або цілої галузі, залежно від поставленого завдання. Чим вище значення цього економічного коефіцієнта, краще працює підприємство і більше отримує прибутку її власник.

Це один із найбільш інформативних показників, який допомагає визначити, наскільки прибутковим є бізнес-проект. Без його розрахунку неможливо скласти бізнес-план, простежити витрати у поступовій динаміці чи оцінити прибутковість загалом підприємству. Її можна розрахувати за такою формулою:

R=ВП/В, де:

• ВП – валовий прибуток (розраховується як різниця між отриманою виручкою від продажу товарів чи послуг та собівартістю);
• В – виторг від продажу.

У формулі часто використовується показник чистого прибутку, який краще відбиває стан справ на підприємстві. Суму можна взяти із додатку до балансу.

Чистий прибуток вже не включає податок на прибуток, різні комерційні та накладні витрати. До неї входять поточні операційні витрати, різні неустойки та сплачені кредити. Для її визначення проводиться розрахунок загальної виручки, отриманої від реалізації послуг або товарів (з урахуванням знижок). З неї віднімаються всі витрати підприємства.

Необхідно ретельно обирати проміжок часу залежно від завдання фінансового аналізу. Для визначення результатів при внутрішньому контролі розрахунок рентабельності прибутку проводиться у поступовій динаміці регулярно (помісячно чи поквартально). Якщо метою є отримання інвестицій чи позики, береться порівняння довший період.

Отримання коефіцієнта рентабельності прибутку дає для управлінського персоналу підприємства багато інформації:

• Показує відповідність реальних та планових результатів, допомагає оцінити ефективність бізнесу;
• Дозволяє провести порівняльний аналіз із результатами інших компаній-конкурентів на ринку.

Якщо показник низький, підприємцю необхідно замислитись про його покращення. Цього можна досягти шляхом підвищення обсягу отримуваної виручки. Як варіант – збільшити продажі, трохи підвищити ціни або оптимізувати витрати. Починати слід із невеликих нововведень, спостерігаючи в динаміці за змінами коефіцієнта.

Рентабельність персоналу

Одним із цікавих відносних показників є рентабельність персоналу. Практично всі підприємства незалежно від форми власності давно врахували важливість ефективного управління трудовими ресурсами. Вони впливають на всі напрямки виробництва. Для цього необхідно відстежувати чисельність персоналу, його рівень підготовки та майстерності, підвищувати кваліфікацію окремих службовців.

Визначити рентабельність персоналу можна за такою формулою:

• НП – чистий прибуток підприємства за певний проміжок часу;
• ЧШ – чисельність штату співробітників різного рівня.

Крім цієї формули, досвідчені економісти застосовують більш інформативні:

1. Прораховують співвідношення всіх витрат утримання персоналу до чистий прибуток;
2. Персональну рентабельність одного співробітника, яку визначають шляхом поділу витрат, пов'язаних з ним, на частку прибутку, принесеного до бюджету підприємства.

Такий повний та докладний розрахунок допоможе визначитися з продуктивністю праці. На його основі можна проводити своєрідну діагностику робочих місць, які можуть бути скорочені або потребують розширення.

Не слід забувати, що на величину рентабельності персоналу може вплинути неякісне чи старе обладнання, його простий чи інші чинники. Це може знижувати показники та давати додаткові витрати.

Одним із неприємних, але часом необхідних методів найчастіше стає скорочення чисельності працівників. Економісти повинні прорахувати рентабельність для кожного типу персоналу, щоб виділити найслабші та вразливі місця.

Для невеликих підприємств регулярний прорахунок цього коефіцієнта необхідний, щоб скоригувати та оптимізувати свої витрати. При маленькому колективі проводити обчислення легше, тому результат може бути повнішим і точнішим.

Поріг рентабельності

Для багатьох торгових та виробничих підприємств велике значення має розрахунок порога рентабельності. Він означає мінімальний обсяг продажів (або реалізації готової продукції), у якому отримана виручка перекриє всі витрати на виробництво та доведення до споживача, але без урахування прибутку. Фактично поріг рентабельності допомагає підприємцю вивести кількість продажів, у яких підприємство спрацює без збитків (але й отримає прибутку).

У багатьох економічних джерелах цей важливий показник можна зустріти під назвою "крапка беззбитковості" або "критична точка". Він означає, що отримувати дохід підприємство буде лише за подолання цього порога та підвищення коефіцієнта. Реалізувати товари необхідно у кількості, яка перевищує обсяг, що вийшов за формулою:

• ПР – поріг (норма) рентабельності;
• ПЗ - постійні витрати на реалізацію та виробництво;
• КВМ – коефіцієнт валової маржі.

Останній показник розраховується попередньо за такою формулою:

Квм = (В - Зпр) * 100%

• В – виторг підприємства;
• Зпр - сума всіх змінних витрат.

Основні чинники, що впливають коефіцієнт порога рентабельності:

• Ціна товару за одиницю;
• Змінні та постійні витрати на всіх етапах виробництва та реалізації цього товару (послуги).

При найменшому коливанні значень цих економічних чинників змінюється значення показника у більшу чи меншу сторону. Особливого значення має й аналіз всіх витрат, які економісти ділять на постійні та змінні. До перших можна віднести:

• Амортизацію за основні об'єкти та обладнання;
• орендну плату;
• Усі комунальні витрати та платежі;
• Заробітну плату працівникам управління підприємства;
• Адміністративні витрати на їх утримання.

Вони легше піддаються аналізу та контролю, можуть відстежуватись у динаміці. Більш «непередбачуваними» стають змінні витрати:

• Заробітна плата всього робочого складу підприємства;
• Комісії за обслуговування рахунків, кредитів чи переказів;
• Витрати на купівлю сировини та комплектуючих (особливо при коливаннях валютних курсів);
• Оплата витрачених виробництва енергоресурсів;
• Транспортні витрати.

Якщо фірма хоче залишатися стабільно прибутковою, її керівництво має контролювати норму рентабельності, аналізувати витрати на всі статті.

Будь-яке підприємство прагне розвиватися та нарощувати потужності, відкривати нові напрямки діяльності. Інвестиційні проекти також потребують докладного аналізу, який допомагає визначити їх ефективність та скоригувати вкладення. У вітчизняній практиці частіше використовуються кілька основних методик розрахунку, що дають уявлення, що таке рентабельність проекту:

1. Методика розрахунку чистої поточної вартості: вона допомагає визначити чистий прибуток нового проекту;
2. Методика розрахунку індексу доходності: необхідна отримання доходу однією одиницю витрат;
3. Спосіб розрахунку маржинальної ефективності капіталу (внутрішня норма рентабельності). Він застосовується визначення максимально можливого рівня капітальних витрат у новий проект. Внутрішня норма рентабельності найчастіше розраховується за такою формулою:

ВНР= (чиста вартість поточна/сума первісних інвестицій поточна)*100%

Найчастіше такі розрахунки використовуються економістами у певних цілях:

• У разі необхідності визначити рівень витрат у разі розробки проекту за рахунок залучених коштів, позик чи кредитів;
• Для підтвердження рентабельності та документального підтвердження вигоди від проекту.

Якщо будуть банківські кредити, розрахунок внутрішньої норми рентабельності надасть максимально допустиму відсоткову ставку. Її перевищення в реальній роботі означатиме, що нове підприємство чи напрямок буде невигідним.

1. Методика розрахунку окупності вкладених інвестицій;
2. Більш точна модифікована методика розрахунку внутрішньої норми рентабельності, для розрахунку якої береться середньозважена вартість авансованого капіталу чи інвестицій;
3. Методика бухгалтерської норми прибутку, що застосовується для короткострокових проектів. У цьому випадку рентабельність розраховуватиметься за формулою:

РП = (ПП + амортизація / суму інвестицій у проект) * 100%

НП – чистий прибуток від нового бізнес-проекту.

Повний розрахунок у різний спосіб робиться як перед розробкою бізнес-плану, а й під час роботи об'єкта. Це необхідний набір формул, яким користуються власники та потенційні інвестори, намагаючись оцінити можливу вигоду.

Шляхи підвищення рентабельності підприємства

Іноді аналіз дає результати, які вимагають ухвалення серйозних управлінських рішень. Для визначення способу підвищення рентабельності необхідно розібратися у її коливання. Для цього вивчається показник за звітний та попередній період. Зазвичай за базовий береться рік чи квартал, у якому була висока і стабільна виручка. Далі слід порівняння двох коефіцієнтів у динаміці.

На показник рентабельності може вплинути зміна відпускної ціни чи собівартості, збільшення витрат чи вартості сировини в постачальників. Тому необхідно звертати увагу такі чинники, як сезонне коливання попиту покупців товару, активність , поломки чи простої. Вирішуючи проблему як підвищити рентабельність і, необхідно використовувати різні способи збільшення прибутку:

1. Підвищити якість продукції чи послуги, її упакування. Цього можна досягти шляхом модернізації та переоснащення своїх виробничих потужностей. Можливо, спочатку це вимагатиме серйозних інвестицій, але надалі з лишком окупиться економією ресурсів, зниженням кількості сировини або більш доступною для споживача ціною. Можна розглянути варіант;
2. Поліпшити властивості своєї продукції, що допоможе залучити нових споживачів та стати конкурентоспроможнішою фірмою на ринку;
3. Розробити нову активну маркетингову політику для свого бізнес-проекту, залучити добрий управлінський персонал. Великі підприємства часто містять цілий відділ маркетингу, який займається аналізом ринку, новими рекламними акціями та пошуком прибуткової ніші;
4. Різними способами знизити собівартість, щоб скласти гідну конкуренцію на такий асортимент. Це не повинно шкодити якості товару!

Управлінцю необхідно знайти певний баланс серед усіх методик, щоб досягти стійкого позитивного результату та утримати показники рентабельності підприємства на належному рівні.

Формула рентабельності продукції з балансу вимагає даних форми № 1 (бухгалтерського балансу). Всю необхідну інформацію можна виділити з форми № 2 (звіту про фінансові результати).

Рентабельність продукції з балансу розраховується за відповідний проміжок часу, а одиницею виміру показника рентабельності є відсотки.

Розглянемо загальну формулу рентабельності продукції за балансом для розрахунку ефективності реалізації продукції:

Рпр = (Пр / Вир) * 100%,

де Рпр - показник рентабельності,

Пр - сума прибутку,

В – прибуток від реалізації.

Крім показника виручки, формула рентабельності продукції за балансом може розраховуватися відповідно до собівартості:

Рпр = (Пр / Себ) * 100%,

де Ррп - рентабельність реалізованої продукції,

Пр - сума прибутку підприємства,

Себ - собівартість продукції.

Види рентабельності продукції

Формула рентабельності продукції за балансом визначає коефіцієнт, що відображає частину прибутку, що відноситься до кожного заробленого рубля реалізованого товару. Значення, що визначається за даною формулою, може бути різним для підприємств різних галузей, з різним асортиментом та конкурентною стратегією.

Існує кілька видів рентабельності продукції, серед яких найчастіше розраховують:

• Рентабельність відповідно до валового прибутку показує процентне співвідношення валового прибутку, який знаходиться в кожному рублепроданого товару;
• Операційна рентабельність показує частку прибутку, що припадає на кожен карбованець, отриманий з виручки після виплати всіх податкових платежів та відсотка;
• Чиста рентабельність продажів відображає частку чистого прибутку, що відноситься на кожен зароблений карбованець.

Формула рентабельності продукції з балансу дає можливість удосконалення цінової політики будь-якого підприємства, і навіть знаходження шляхів ефективного зниження його витрат, які стосуються комерційної діяльності.

Формула рентабельності продукції за балансом (за прибутком)

За реалізації продукції, розраховуючи рентабельність, економістами використовуються різні види прибутку. Виділяють кілька варіантів формули рентабельності продукції за балансом.

Розглянемо найпоширеніші формули рентабельності продукції:

• Рентабельність відповідно до валового прибутку розраховується відношенням валового прибутку до виручки (у відсотках):

Р(по ВП)=(Пвал/Вир)*100%

• Операційна рентабельність визначається ставленням прибутку (досі сплати всіх податкових платежів) до виручки (у відсотках):

Р(по ОП)=(Поп/Вир)*100%

• Рентабельність відповідно до чистого прибутку розраховується відношенням чистого прибутку до виручки:

Р(за ПП)=(Пч/Вир)*100%

Значення рентабельності продукції

Рентабельність продукції, реалізованої підприємством, найчастіше називається нормою прибутковості, оскільки у вигляді її відбивається питому вагу прибутку сумі виручки.

Формула рентабельності продукції за балансом характеризує стан зменшення рентабельності продажів і одночасне зменшення конкурентоспроможності товару, і падіння попиту на нього. Керівництво підприємства при зниженні рентабельності має провести заходи, які стимулюватимуть попит, збільшувати якість продукції, що продається.

Якщо проявляється тенденція зміни рентабельності продукції протягом проміжку часу, економісти виділяють базисний і звітний період. Базисними показниками вважатимуться показники минулих років (одного року). Ці показники потрібні для порівняння показника рентабельності за звітний період з коефіцієнтом, що приймається за основу.

Компанія, що поважає себе, оцінювати ефективність своєї господарської діяльності, покладаючись на якісь відносні показники або інтуїцію, не стане. Фахівці використовують показник, що дозволяє розрахувати прибутковість одиниці товару. Розглянемо, як легко та точно визначити рентабельність реалізованої продукції.

Поточний стан компанії слідкувати можна і потрібно. Це дозволить розуміти успішність того чи іншого проекту, якість управлінських рішень, потенціал виробничих потужностей, доцільність взятого курсу, перспективи розвитку бізнесу.

Своєчасний аналіз факторів, що безпосередньо впливають на реалізацію майбутнього проекту (насиченість ринку, купівельна спроможність, динаміка попиту на продукцію, коливання цін, прогнозована інфляція та ін.), дасть розуміння «рівня» віддачі від його запуску (терміни окупності, прибутковість, популярність продукції) .

Одним із вагомих показників, покликаних допомогти оцінити ефективність діяльності фірми, є рентабельність. У статті розглянемо показник, який відповідає за якість продажу з позиції прибутковості.

Економічний зміст рентабельності продажів

Розраховуючи будь-який коефіцієнт, важливо розуміти його економічний зміст. Рентабельність продукції (Return on Margin/ROM), що реалізується тією чи іншою компанією у звітному періоді, можна розглядати у різних аспектах.

У загальному розумінні рентабельність реалізованої продукції показує ділову активність підприємства, у вузькому – яку частину виручених із продажу товару коштів можна зарахувати до прибутку. Звідси стає зрозуміло, що з продуктивності бізнесу важливіший не оборот, а заробіток із нього (чистий прибуток). Отже, коефіцієнт рентабельності продажів:

• дозволяє розрахувати частку собівартості продукції обсягом продажів;
• відбиває ефективність реалізації компанією продукції;
• дає можливість порівняльного аналізу результативності ведення бізнесу.

У чисельному вираженні ROM демонструє співвідношення між рівнем доходів від продажу та рівнем сукупних витрат за їх виготовлення та збут продукції.

Отриманий результаті розрахунку показник дасть розуміння того, скільки прибутку принесе одна вкладена у виробничий процес грошова одиниця.

Рентабельність продажів: відмінність від інших показників рентабельності

Варто зазначити, що показників рентабельності досить багато (прибутку, активів, капіталу, витрат, загальна та ін.). Переважно вони дозволяють розрахувати рівень прибутку щодо вкладених коштів. Рентабельність продажів «коштує особняком». Цей показник показує зворотне співвідношення – скільки коштів буде віднесено до прибутку обсягом проданої продукції.

Не зважати на такі показники вкрай зручно для порівняльного аналізу між різними компаніями. Тобто за допомогою розрахунку ROM можна оцінити ефективність бізнесу різного масштабу.

Як розрахувати рентабельність проданої продукції

Оцінка підприємства за загальним показниками найчастіше дає хибне розуміння успішності його функціонування.

Наприклад, високі результати можна продемонструвати з допомогою наявних активів.

Проте оцінка продуктивності підприємства за сегментами (наприклад, рентабельності реалізованої продукції) є об'єктивнішою.

У сумі вона найточніше і найповніше відображає ефективність роботи. При цьому можна скоригувати неправильно організовані бізнес-процеси.

• роздрібна вартість продукції;
• рекламні витрати;
• собівартість продукції;
• транспортні витрати;
• вартість зберігання продукції складі.

Враховувати необхідно всі витрати, пов'язані у тій чи іншій мірі з випуском продукції та понесені підприємством до моменту одержання прибутку від її реалізації.

Усі показники мають бути виражені у фінансових одиницях. Це дозволить розрахувати ROM у конкретній сумі (абсолютна величина), а також у відсотках (відносна величина).

Ефективність продукції обчислюється з допомогою складання пропорції. Чисельник повинен відображати розмір отриманого від одиниці товару прибуток, знаменник – розмір загальних витрат. Отриманий під час розрахунку результат множиться на 100%.

Диверсифікація – це розподіл коштів між різними видами активів із єдиною метою мінімізації ризиків. Тут ми поговоримо про причини використання диверсифікації, а також про її типи та види.

Основні формули

Варіативність формул розрахунку ROM дуже велика. Це обумовлено наміром деяких авторів співвіднести цей коефіцієнт з показниками чистого прибутку.

Однак у класичних формулах йдеться саме про різницю між продажною вартістю та витратами, що не є чистим прибутком.

• Наведемо «працюючі» формули обчислення рентабельності реалізованої продукції, не «книжкові», а підігнані під норми та стандарти сучасного бізнесу:
• ROM = ПР (прибуток від продажу) / TCтехн (виробнича собівартість);
• ROM = ПР (прибуток від продажу) / ТС (повна собівартість продукції, що підлягає збуту);
• ROM = ПП (чистий прибуток) / TC (повна собівартість продукції, що підлягає збуту);

ROM = ПП (чистий прибуток) / TCтехн (виробнича собівартість).

• ПР = TR (виручка від продукції, що підлягає збуту) - TC (повна собівартість товару);
• ПП = ПР (прибуток від продажу) - ПрР (інші витрати) + ПрД (інші доходи) - Н (величина податкового навантаження).

Знайти деякі показники можна у фінансовій звітності. Наприклад, прибуток від продажу відображено у Звіті про фінрезультати (050 стор).

Стор. 010 цього документа покаже величину виручки, стор. 190 – чистий прибуток.

А для того, щоб визначити повну собівартість, знадобиться скласти стор. з 020 до 040. Обчислювати ROM можна за видами продукції або в сукупності.Під «іншими» слід розуміти не пов'язані з процесом виготовлення та збуту продукції витрати та доходи.

Наведемо також формулу, за якою розраховують рентабельність продажів західні фінансисти:

ROM = П (прибуток) / ОР (обсяг продажів)

Приклад розрахунку ROM з прикладу реального підприємства

Рентабельність реалізованої продукції у нашому прикладі будемо розраховувати на основі Звіту про фінрезультати ВАТ «Аерофлот» за невеликий період – 3 квартали.

Дані взяті зі спеціалізованого сервісу, що надає на безкоштовній основі фінзвітність російських підприємств за попередні періоди.

Отже, у рамку, виділену червоним кольором, взяті необхідні розрахунку ROM цифри:

Розрахунок зробимо за формулою, якою найчастіше користуються на вітчизняних держпідприємствах:

• ROM = ПП (чистий прибуток, стор 2400) / В (виторг, стор 2110);
• ROM за 4 кв. 2013р. = 5% (11096946/206277137 = 0,05);
• ROM за 1 кв. 204р. = 6% (3029468/46103337 = 0,06);
• ROM за 2 кв. 2014р. = 3% (3390710/105675771 = 0,03).

Можна зробити висновки, що на початку 2014 року рентабельність продажів трохи зросла, проте вже наступного кварталу скоротилася вдвічі.

Загалом для компаній-авіаперевізників норма ROM коливається на рівні близько 7%. Однак на практиці цифри є значно нижчими – 1-1,5% (для вітчизняних компаній).

1. Аналітики, які мають чималий досвід в оцінці ефективності бізнесу, радять:
2. Розраховувати ROM краще у відсотковому співвідношенні. Оцінити успішність річного виробництва чи діяльність компанії загалом буде набагато простіше. Більшість досліджень містять показники у відсотках. До того ж, порівнювати коефіцієнти між собою зручніше, ніж порівнювати суми.
3. Усвідомлюйте те, що ROM – формула не одноразова. Справжній стан справ можна зрозуміти лише досліджуючи показник у динаміці. Регулярний контроль показників продуктивності компанії – запорука успішного бізнесу. До того ж, такий детальний «моніторинг» напевно сподобається інвесторам. Адже шлях розвитку підприємства визначає його потенціал.
4. Є сенс порівнювати рентабельність своєї продукції з рентабельністю продукції конкурентів. Це допоможе виявити свої слабкі сторони, спрогнозувати падіння прибутку та вчасно відреагувати.

Висновок

Усі розглянуті у статті формули були неодноразово випробувані практично як у великих підприємствах, і у невеликих приватних фірмах. Їхня сила – у їхній адаптованості сучасним умовам.

При цьому важливо розуміти – яка б формула не була обрана для розрахунку рентабельності проданої продукції, є сенс враховувати інфляцію майбутнього періоду (того, в якому, згідно з планом, відбудеться кампанія з реалізації продукції) та покриття витрат при підрахунку прибутку. Це дозволить не піти у мінус у разі сплесків економічної нестабільності.

Відео на тему